Kazalo:
Z delnicami se lahko trguje na podlagi informacij, razkritih v računovodskih izkazih podjetja, ali na podlagi preteklih trgovinskih vzorcev, ki so prikazani na grafih. Tretja možnost za trgovanje z delnicami je združitev teh dveh tehnik.
Trgovanje z osnovami
Zaloge trgovanja, ki temeljijo na osnovah, se začnejo z analizo računovodskih izkazov, ki jih podjetja redno objavljajo. Ta način trgovanja poskuša določiti relativno vrednost podjetij na podlagi različnih podatkovnih točk, vključno z rastjo prihodkov, prihodkov in tržnega deleža. The razmerje med ceno in dobičkom je ena bistvena informacija, ki jo lahko uporabimo za primerjavo vrednosti podjetja. To razmerje se izračuna tako, da se cena delnice družbe deli z dobičkom na delnico. Podjetje s ceno 45 dolarjev, ki zasluži $ 3 na delnico, bi imelo razmerje P / E 15. Druga družba, ki ima ceno 90 dolarjev z zaslužkom 3 evre na delnico, bi imela razmerje P / E 30. stalež po ceni 45 dolarjev bi se štel za boljšo vrednost, saj zasluži toliko na delnico kot delnica za 90 dolarjev, vendar je le polovica cene.
Tehnično trgovanje
Tehnično trgovanje se namesto z uporabo računovodskih izkazov opravi z načrtovanjem gibanja cen delnic in obsega. Nakup in prodaja z uporabo tehničnih kazalnikov trgovanja uporabljata zgodovinske podatke, da razkrijejo vzorce grafikonov, ki so se ponavljali skozi čas. Trgovci uporabljajo ponavljanje teh vzorcev poskušali predvideti bližnje in srednjeročne spremembe cen delnic. Primer tehničnega kazalnika bi bil prelom. To se zgodi, ko se delnica, s katero se trguje v ozkem cenovnem razponu, nenadoma prekorači nad zgornjimi cenami v razponu. Če so pred podobnimi vzorci potekala precejšnja apreciacija cene delnice te delnice, bi tehnični trgovec kupil delnice, ko pride do prekinitve.
Združevanje tehnik
Kombinacija temeljne in tehnične analize se lahko uporabijo za zagotavljanje ločenih signalov za nakup na istem voznem parku. Na primer, stalež, ki ima nizek relativni P / E, ki je pravkar prelomil zgornji del svojega trgovalnega razpona, bi dajal dve ločeni kupujejo signale. Medtem ko številni signali o nakupu ne zagotavljajo uspešnosti trgovanja, lahko v tem primeru kombinacija vrednosti, ki izhaja iz temeljne analize in potencialnega premika, ki je višja na podlagi tehničnih trgovinskih vzorcev, poveča verjetnost, da bo dobičkonosna trgovina uspešna.
Prodaj signale
Vse tri tehnike trgovanja se lahko uporabijo tudi za določitev, kdaj je treba zaloge prodati. Na primer, stalež, ki ima veliko višje razmerje P / E od podobnih zalog, se lahko šteje, da je na najvišji pričakovani vrednosti delnice ali blizu nje na podlagi temeljev. Stalež, ki prečka dno ozkega trgovalnega razpona, imenovan a padajoči preboj, morda signalizira, da je stalež nižji na podlagi tehnične analize. Z uporabo kombiniranega pristopa bi lahko imela zaloga z visokim razmerjem P / E, ki je imela tudi negativno spremembo, dva ločena signala za prodajo.